DIP, teda dlhodobý investičný produkt, zaviedol štát ako novú alternatívu k penzijnému pripojisteniu. Ide o daňovo zvýhodnený investičný účet. Princíp je pritom jednoduchý. Sami si vyberáte, kam peniaze pôjdu, najčastejšie do akcií, ETF alebo podielových fondov, a štát vám za to zníži daň. A záujem oň je enormný. Podľa údajov Kurzy.cz bolo k 31.marcu 2026 otvorených vyše 244 000 účtov DIP, celkovo v nich leží 9,5 miliardy korún. Lenže nie každý DIP sa vyplatí rovnako, a práve tu sa rozhoduje, či vám štát reálne pridá, alebo či vám výhodu zožerie banka na poplatkoch.
Obsah článku:
Ako funguje odpočet 48 000 Kč a koľko vám reálne vráti
Vložiť do DIP môžete ročne v zásade koľko chcete. Od základu dane si však odpočítate najviac 48 000 Kč za rok. Tento limit je spoločný pre DIP, súkromné životné poistenie a doplnkové penzijné sporenie dohromady, nesčítava sa teda osobitne pre každý produkt. Pri pätnásťpercentnej sadzbe dane z príjmov to v praxi vychádza na úsporu až 7 200 Kč ročne (48 000 krát 0,15). Desať rokov plného využívania limitu tak navyše k výnosu investície prinesie vyše 70 000 korún len na daniach.
Mohlo by sa vám páčiť: Štátne dlhopisy sú späť v hre: čo ponúknu investorom v roku 2026?
Príspevok od zamestnávateľa až 50 000 Kč bez odvodov
Druhá výhoda, o ktorej sa hovorí menej, je príspevok zamestnávateľa. Firma môže zamestnancovi prispievať na DIP až do 50 000 Kč ročne a táto suma je oslobodená od dane z príjmov aj od sociálneho a zdravotného poistenia na oboch stranách. Aj tu platí rovnaké pravidlo ako pri odpočte: limit si delia DIP, životné poistenie a penzijné sporenie dohromady,nejde o tri oddelené sumy. Zamestnávateľ pritom nesmie zamestnanca nútiť, aby si DIP založil práve v konkrétnej inštitúcii, výber poskytovateľa je čisto na zamestnancovi.
Prečítajte si tiež: Kúpili ste fyzické zlato pre istotu? Dva drsné dôvody, prečo ste práve prišli o 15 % úspor
Pravidlo 120/60: prečo sa nedajú peniaze len tak vybrať
Daňová výhoda nie je zadarmo, viaže sa na takzvané pravidlo 120/60. V DIP musia peniaze ležať aspoň 120 mesiacov,čiže desať rokov. A s plnou daňovou výhodou sa dajú vybrať najskôr v 60 rokoch. Obe podmienky musia byť splnené súčasne. Ak niekto vyberie peniaze skôr, príde nielen o daňovú výhodu do budúcnosti, ale finančný úrad môže požadovať spätné dodanenie úspor až za posledných desať rokov. Jedinou bežnou výnimkou je prevod celej sumy do iného DIP u iného poskytovateľa, tým sa časový test neprerušuje.
Pozor na poplatky, ktoré výhodu zmažú
Tu prichádza najdôležitejšie varovanie. Mnoho bánk ponúka DIP primárne formou vlastných aktívne riadených podielových fondov, kde sa celkové ročné náklady (TER) bežne pohybujú výrazne vyššie než pri pasívnych indexových riešeniach. Keď fond ročne zoberie 2 percentá na poplatkoch, daňová úspora 7 200 Kč je po pár rokoch vykompenzovaná a pri dlhšom horizonte môže vyšší poplatok zožrať viac, než koľko štát na daniach vráti. Porovnanie poskytovateľov DIP,ktoré zostavil Banky.cz, ukazuje jasný rozptyl: kým u brokerov a fintech platforiem ako WRI Portu alebo Direct Fondee sa celkové ročné náklady pohybujú okolo 0,5 až 0,6 percenta vrátane podkladových ETF, pri niektorých bankových riešeniach sa poplatky počítajú inak a podkladový fond si účtuje TER navrch. Ako hranica rozumnej ceny sa v odbore uvádza zhruba 0,5 percenta ako lacné riešenie, do 0,7 percenta ako ešte prijateľné a nad 1 percento ročne už ako zbytočne drahé.
Mohlo by Vás zaujímať: Fio e-Broker vs. XTB
Na čo sa pýtať pred založením
Kým si DIP založíte, overte si tri veci: do čoho produkt reálne investuje (aktívne riadený fond, alebo indexové ETF kopírujúce napríklad S&P 500), koľko predstavujú celkové ročné náklady vrátane podkladového fondu a či si účtujú vstupný poplatok za každý nákup. Broker XTB, ktorý sa v súvislosti s DIP často spomína, produkt aktuálne neponúka, na webe uvádza, že jeho zavedenie neplánuje, prípadné spustenie sa odhaduje najskôr na koniec roka 2026. Kto chce nízke náklady a expozíciu na širší index už dnes, má na výber z brokerov a platforiem, ktoré DIP s indexovým ETF portfóliom ponúkajú už teraz.
Mohlo by sa vám páčiť: crypto4me
